TTM תשואות לעומת תשואה של תשואה של תשואה של תשואה של תשואה של תשואה של 30 יום

אם אתה משקיע הכנסה ואתה מסתכל על התשואה של קרן נאמנות TTM ו -30 יום שלה תשואה SEC, איזה מהם הוא התשואה הטובה ביותר לנתח? או שאתה צריך לשקול את שני התשואות?

משקיעים מחפשים הכנסה הם חכמים ללמוד את היסודות של ניתוח התשואה של קרן נאמנות. במאמר זה אנו לחפור את היסודות של תשואות הקרן הנאמנות ולעשות תשואות קל להבין.

מהי התשואה של שנים עשר החודשים האחרונים?

-> ->

תשואת ה- TTM של קרן נאמנות מתייחסת לאחוז ההכנסות שתיק הקרן חזר למשקיעים ב -12 החודשים האחרונים.

ה- TTM הוא ראשי תיבות המתייחסים ל "12 חודשים עוקבים".

מחושב על ידי לקיחת הממוצע המשוקלל של התשואות של האחזקות (i מניות, אגרות חוב או קרנות נאמנות אחרות) שבתיק הקרן. לשם השוואה, התשואה על אחזקות המניות של קרן מסוימת מחושבת על ידי חלוקת הסכום הכולל של הדיבידנדים שהמניה שילמה כהכנסה לבעלי המניות לפי מחיר המניה.

תשואת TTM מספקת היסטוריה עדכנית של דיבידנד ממוצע של קרן נאמנות ותשלומי ריבית למשקיעים. לדוגמה, אם אתה מנתח קרן ואתה רואה כי זה TTM תשואה הוא 3. 00%, זה היה משלם $ 3, 000 למשקיע עם $ 100, 000 סכום ההשקעה הממוצע במהלך השנה הקודמת. עם זאת, חשוב לציין כי תשואת ה - TTM צריכה להיחשב כהערכה כי היא אינה מייצגת את ההכנסה בפועל המתקבלת על ידי משקיע מסוים.

בנוסף, כמו בעבר, ההכנסה ששולמה על ידי קרן נאמנות בשנה האחרונה אינה ערובה שהיא תניב את אותה כמות במהלך 12 החודשים הקרובים.

מהו תשואה ה- SEC של 30 יום?

תשואת ה- SEC של קרן הנאמנות ל -30 יום מתייחסת לחישוב המבוסס על 30 הימים שהסתיימו ביום האחרון של החודש הקודם. נתוני התשואה משקפים את הדיבידנדים והריבית שנצברו בתקופה, לאחר ניכוי הוצאות הקרן.

התשואה נקראת על ידי ה- SEC כי זה חברות התשואה נדרשים לדווח על ידי רשות ניירות ערך.

עבור קרנות איגרות החוב, תשואת ה- SEC מקבילה לתשואה שמשקיע יקבל בשנה בהנחה שכל איגרת בתיק מוחזקת עד לפדיון. אבל יש לזכור כי אחזקות קרן האג"ח (האג"ח האג"ח הבסיסית) לא מוחזקים לפדיון קרנות האג"ח לא "בוגרת".

עם זאת, התשואה SEC 30 יום עדיין מספק מידע שימושי למשקיעים כי זה עוזר להעריך הכנסות , לידי ביטוי באחוזים, לצורך תכנון.
תשואה על מדד ה- TTM לעומת תשואת ה- SEC של 30 יום

כפי שאתה כבר יכול להבין על ידי קריאת מאמר זה עד כה, ההבדל העיקרי בין תשואת ה- TTM של הקרן המשותפת לבין תשואה ה- SEC של 30 יום שלה הוא כי האחרון הוא מדד התשואה.

אף דמות לא צריכה להיחשב מנבא מדויק של פוטנציאל מניב הכנסות עתידי של הקרן. דיבידנדים בעבר של קרן הנאמנות, ריבית והיסטוריה הפצה יכולים לשפוך קצת אור על כיוון הריבית וציפיות הציפיות. לדוגמה, אם תשואת ה - TTM גבוהה מהתשואה ל - 30 יום, המידע המשולב מגלה כי התשואה העתידית של הקרן עלולה ליפול עוד יותר. מידע זה יכול גם להיחשב בשילוב עם שיעורי הריבית השוררים במשק בכלל.

באופן כללי, אם הפדרל ריזרב יוריד את הריבית, גם התשואות על המניות, האג"ח וקרנות הנאמנות המחזיקות בניירות ערך אלה יקטנו.

לדוגמה, אם תשואת ה- TTM היא 3.99% ותשואת ה- SEC ל- 30 יום היא 2.99%, תוכל לתכנן את תשואת הקרן במהלך החודשים הקרובים והשנה הבאים מתחת ל -2.99%. רק להיות בטוח להיות שמרני ההערכות שלך ואף פעם לא מצפה שיעורי לעבור גבוה יותר בטווח הקצר.

כתב ויתור: המידע באתר זה מסופק למטרות דיון בלבד, ואין להתייחס אליו בצורה שגויה כעצה להשקעה. בשום מקרה אין מידע זה מייצג המלצה לקנות או למכור ניירות ערך.