להפסיק אובדן הזמנות - שוק או מגבלה?

צווי הפסקת הפסד נועדו להגביל את כמות הכסף שאבדה על סחר אחד, על ידי יציאה מהמסחר אם מחיר מסוים הוא הגיע. לדוגמה, סוחר עשוי לקנות המניה ב $ 40 מצפה זה לעלות, ומיקום הסדר הפסד להפסיק ב 39 $. 75. אם המחיר עומד בניגוד לציפיות הסוחר ומגיע ל -39 דולר. 75, צו הפסקת ההפסד יבוצע, הגבלת ההפסד ל 0 $. 25 למניה.

-> ->

סוחרים מקצועיים לנצל צורה כלשהי של אסטרטגיה להפסיק הפסד.

הם לא יכולים למעשה פיזית להפסיק הסדר להפסיק, אבל הם יודעים איפה הם יוצאים אם הסחר לא הולך כמתוכנן. מומלץ מאוד כי כל הסוחרים החדשים לנצל הפסד להפסיק. הוראת הפסד להפסיק ממוקם ברגע שהסוחר נכנס לתפקיד. השווקים יכולים לנוע מהר מאוד, ו הפסד להפסיק משמש להגביל את האפשרות של הפסד יוצא מכלל שליטה. למעשה הצבת הפסד להפסיק גם נמנע את הבעיה של סוחר צורך לצאת מסחר עצמם אם המחיר הולך נגדם. לפעמים זה יכול להיות קשה לצאת המסחר לאבד, ואת ההפסד להפסיק משמש לקחת את הניחוש מתוך קיצוץ הפסד.

ישנם סוגים שונים של צווי הפסד להפסיק. "עצור הפסד" הוא מונח כללי המשמש לתיאור צו מקבל סוחר מתוך הפסד הסחר אם המחיר נע נגדם. איבוד עצירה יכול להיות ממוקם בתור

להגביל סדר או שוק סדר. שני סוגים אלה להפסיק הפסד מתוארים בפירוט רב יותר להלן.

Stop Loss

שוק הזמנות עצור הפסדים בשוק הוראות להשתמש בשוק להפסיק הזמנות כמו סוג ההזמנה הבסיסית שלהם. זה יהיה הגיוני לאחר קריאת דרך סעיף זה.

הזמנות שוק עצור ממוקמות במחיר מסוים. אם מחיר השוק מגיע למחיר ההזמנה, ההזמנה תהפוך ל"חי "ותבוצע על פי צו שוק.

הזמנות בשוק תמיד מלאות אם המחיר מגיע למחיר שצוין. משמעות הדבר היא כי עם הסדר בשוק סוחר תמיד לצאת מתוך לאבד את הסחר.

עם זאת, הזמנות השוק מלאים במחיר הנוכחי הטוב ביותר הזמין. משמעות הדבר היא כי להפסיק את ההפסד יכול להיות מלא במחיר פוטנציאלי, ולא בהכרח הנכון במחיר המצוין. כאשר שוק נע במהירות, הסדר שוק הפסדים עלול למלא או לבצע במחיר גרוע יותר מהצפוי. לדוגמה, נניח סוחר קונה מלאי ב 30 $ ומקומות הפסד הפסד ב 29 $. 90. חדשות גדולות שפורסמו על המניה, וכל הקונים למשוך את הצעותיהם סביב 30 $ באזור. אף אחד לא מוכן לקנות, חוץ מ -29 דולר. 60, שבו מישהו עדיין יש הזמנה לקנות במחיר זה. ברגע שהמחיר יורד מתחת ל -29 דולר. 90 להפסיק את ההפסד

סדר השוק יהיה לחפש מישהו מוכן לקנות ב 29 $.90 או מתחת. מאז הקונה הקרוב ביותר הוא ב $ 29. 60, זה המקום שבו להפסיק את השוק הפסד ימלא. במקרה זה, סוחר רק מצפה להפסיד 0 $. 10 / share, אבל במקום זאת, הם הפסידו 0 $. 40. זה נקרא slipage. אירועים כאלה מתרחשים, אבל החלקה פחות צפוי להתרחש במהלך יום המסחר נכסים עם נפח גבוה. הימנע החזקת עמדות במהלך מהדורות החדשות הגדולות הקשורות לנכס להיות נסחר, כמו אירועים חדשות כזה יכול לגרום להחלקה משמעותית.

בעוד slipage הוא

אפשרי בעיה עם צווי הפסד שוק הזמנות, לפחות הסוחר יוצא מהמיקום ומוגן מפני הפסדים פוטנציאליים נוספים. כמו כן, החלקה לא מתרחשת כל הזמן. בתנאים רגילים, עצור הפסד בשוק הסדר תקבלו את הסוחר החוצה במחיר הצפוי. עצור הפסד

מגבלה הזמנות עצור הפסד צווי הגבול הם להפסיק אובדן הזמנות להשתמש להפסיק את גבולות ההזמנה כסוג ההזמנה הבסיסית שלהם. צווי הגבלת עצירה ממוקמים במחיר מסוים, ואם מחיר השוק מגיע למחיר ההזמנה, ההזמנה תתבצע כצו גבול.

צווי הגבלה מלאים רק במחיר ההזמנה (או במחיר טוב יותר אם קיים). עם זאת, צווי גבול אינם תמיד מלאים. משמעות הדבר היא להפסיק את הסדר להפסיק את הסדר לא יכול לקבל את הסוחר מתוך לאבד את המסחר. כאשר השוק נע במהירות (או אם השוק יש הצעה גדולה / הצעה לשאול), פקודת להפסיק את ההפסד להפסיק יכול להישאר ללא הגבלת זמן ללא הגבלת זמן, חושף את הסוחר הפסדים גדולים יותר.

זה יכול גם, לפעמים, להציל את הסוחר קצת כסף.

לדוגמה, נניח שסוחר קונה מלאי ב -26 דולר ומניח את הסדר הגבלת הפסד ב -25 דולר. 90. משמעות הדבר היא כי הגבול להפסיק הפסד ינסה למכור את המיקום ב 25 $. 90 ומעלה,

אם המחיר מגיע ל -25 דולר. 90. תארו לעצמכם צו למכור גדול נכנס לשוק, סופג את כל הזמנות לקנות כל הדרך עד $ 25. 80. מאז הפסיקה להפסיק הוא צו גבול, זה לא יבוצע ב 25 $. 80, אלא זה ינסה רק למכור את המיקום ב 25 $. 90 (או מעל). כמה רגעים לאחר מכן המחיר עשוי לחזור בחזרה עד $ 25. 90, מקבל את הסוחר החוצה במחיר שהם רוצים. אם הפסקת ההפסדים היתה צו שוק, זה היה לוקח כל מחיר זה יכול לקבל, וכתוצאה מכך הסוחר יוצא ב 25 $. 80. במקרה זה, צו המגבלה היה חוסך את הסוחר $ 0. 10 / share. זה עובד רק אם המחיר חוזר אל ההפסד להפסיק גבול מחיר ההזמנה. אם המחיר ממשיך ללכת בדרך הלא נכונה, באמצעות הפסיקה להפסיק את הסדר לא תקבל את הסוחר מחוץ לסחר, ואת ההפסד על המסחר יהיה הר. בדוגמה לעיל, אם המחיר יורד ל 25 $. 80 ללא מילוי הסדר להפסיק את ההפסד, ולאחר מכן את המחיר ממשיך להפיל, הסוחרים הפנים הפסדים בלתי מוגבלות.

איזה סוג של הזמנה יש להשתמש?

באופן כללי, צווי הפסקת הפסד צריכים להיות הוראות שוק. כל הנקודה של צו הפסקת עצירה היא לצאת מסחר, ואת הסדר בשוק להפסיק הוא סוג רק של הסדר כי יהיה תמיד

לעשות זאת. ההפסדים הנוספים הנגרמים מחלישה הם מינימליים בהשוואה לאובדן הפוטנציאלי העלול לנבוע מסחר שאינו יוצא כלל (עקב צו גבול בלתי מוגבל).בנוסף, החלקה בדרך כלל ניתן להימנע על ידי מסחר בנפח גבוה, ולא מחזיק עמדות במהלך אירועי חדשות גדולים שיכולים לגרום תנועות חדות (אשר לעתים קרובות לגרום להחלקה). במילים אחרות, את הבעיה של החלקה על הסדר בשוק ניתן בדרך כלל להימנע, כאשר הבעיה של להפסיק להפסיק את הסדר לא מילוי היא בעיה הרבה יותר גדולה … במיוחד אם אתה לא ליד המחשב כדי לצאת הסחר אם ההפסד ממשיך גובר! עודכן על ידי קורי מיטשל.