חישוב ההסתברות של מגע

אפשרות מחשבונים
בתור סוחר אופציות, חשוב להכיר את מחשבי אופציות . אתה יכול למצוא אחד טוב כאן . כאשר המשתמש קלט את המידע הבא:

• מחיר המניה
• מחיר השביתה
• זמן (# ימים עד פקיעת האופציה)
• שיעורי ריבית
• דיבידנד, אם בכלל
• סוג אפשרות (שיחה או )
• אומדן התנודתיות עבור המניה הבסיסית

- <->

ואז מחשבון טיפוסי עושה את המתמטיקה ומספק את הערך התיאורטי של האפשרות - ואת הראשי היוונים:

• דלתא
• גמא
• theta
• vega
• rho

הסתברות של מחשבון מגע
היום הדיון מתמקד בסוג אחר של מחשבון - אחד כי הוא מאוד שימושי עבור סוחרים מנוסים. לדעתי, מחשבון זה מספק מידע שימושי כגון זה צריך להיות בשימוש על ידי כל הסוחרים אפשרות. זה נקרא על ידי יותר משם אחד. זה יכול להיקרא "הסתברות של מגע מחשבון" או "מחיר המניה ההסתברות מחשבון". שאל את הברוקר אם יש להם כזה מחשבון זמין לך להשתמש.

->

השאלה הבסיסית שעונה על ידי מחשבון זה היא:

אם אני מתכנן להיות בעל אפשרות אפשרות מסוימת עבור מספר מסוים של ימים, מה הסיכויים כי מחיר המניה יהיה לגעת במחיר השביתה ? עבור מוכרים מובחרים

: כאשר אתה מציין כמה ימים אתה מתכוון להחזיק את המיקום הקצר (אתה לא נאלץ להחזיק את כל הדרך עד התפוגה), המחשבון מאפשר לך לדעת את ההסתברות כי הבסיס מחיר המניה יגיע אל מחיר השביתה לפחות פעם אחת במהלך תקופת ההחזקה. אם ההסתברות מתברר כי 15%, הסיכויים שהאופציה תפוג ללא ערך

מבלי לזוז לתוך הכסף

הוא 85%. הערה: זה לא

זהה להסתברות שהאפשרות תפוג ללא ערך. למה? לפעמים אופציה מהלכת את ה- ITM ומאוחר יותר מעבירה את OTM - רק לפוג. ההסתברות של מחשבון מגע מתעלמת ממצבים אלה (ITM ואז OTM). כמו קירוב טוב, ההסתברות של מחיר המניה נוגע מחיר השביתה - לפחות פעם אחת לפני התפוגה - הוא כפול ההסתברות שזה יפוג חסר ערך. דרך נוספת להצהיר את אותו משפט היא: כל אפשרות צפויה לגעת מחיר המימוש לפני התפוגה הוא כ כפול דלתא של האופציה. הערה: השתמש בדלתא בזמן ביצוע המסחר. עבור קונים מובחרים

: כאשר אתה מציין כמה ימים אתה מתכנן להחזיק את אופציית האופציה הארוכה (אתה יכול לצאת לפני התפוגה), המחשבון מספק הסתברות משוערת כי מחיר המניה הבסיסית תגיע למחיר המימוש ( או כל מחיר אחר שתציין) - לפחות פעם אחת - במהלך תקופת ההחזקה.

אם יש לך אפשרות ITM, אז ההסתברות של נוגע מתייחס לסיכוי כי האפשרות תעבור את הכסף. אם יש לך אפשרות OTM, אז ההסתברות של נוגע מתייחס הסיכוי כי האפשרות תעבור בכסף.

אסטרטגיות אופציות אחרות

כאשר אתה סוחר כל אסטרטגיה אפשרות עם רגליים מרובות (אלה יודעים כמו ממרחים), יש יותר מאופציה אחת שחשוב. לדוגמה, על פרפר אופייני להפיץ, יש לך שתי אפשרויות שונות.

EXAMPLE
קנה 1 XYZ אוקטובר 100 שיחה

מכירה 2 XYZ 105 שיחות

קנה 1 XYZ 110 אוקטובר שיחה

כאשר מחיר המניה עובר מתחת 100 או מעל 110, מאבד הרבה מהערך שלו ונעשה חסר ערך אם התפוגה מגיעה והמלאי לא מתומחרות בין 100 ל -110. לכן, סוחר ירצה לדעת את ההסתברות שמחיר המניה יגע ב

100 או 110 במהלך - תקופת החזקה צפויה. ההסתברות של מחשבון מגע מספק מידע זה. הבהרה: המחשבון יוצר את ההסתברות שהמלאי עם מגע

$ 100 או $ 110. עבור אסטרטגיות דומות, למשל, חשוב להכיר את הסיכוי שאחד משני מחירי השביתה השונים (או שני המחירים) ייגעו - על מנת לנהל את הסיכון באופן יעיל. בחירת תקופת החזקה דרך נוספת להשתמש במחשבון זה היא להחליט כמה זמן להחזיק מעמד. על ידי חיבור מספר שונה של "ימים" למחשבון, תוכל ללמוד כיצד ההסתברות של שינויים נוגעים ללב. על ידי ביצוע החישוב מדי יום, על בסיס מחיר המניה הנוכחי אז את פוטנציאל רווח והפסד, אתה יכול לקבוע אם זה משלם להחזיק מעמד על המיקום. אם הברוקר שלך אינו מספק מחשבון זה, אתה יכול למצוא אחד טוב כאן

. רק יודע שזה רק בחינם עבור כמות מוגבלת של חישובים ליום. אבל אתה יכול להשתמש בו לנצח אם אתה מציית למגבלה זו.
אני מאמין שתמצא את המידע כל כך שימושי, כי באמצעות מחשבון זה הופך להרגל.