3 טיפים לשימוש באפשרויות

אופציות כבר misunderstood על ידי רוב המשקיעים בודדים כל עוד הם קיימים. אופציות היו בסביבה במשך זמן רב (מאז ימי המקרא, כאשר אדם חכם קנה אפשרויות שיחה על כמה בתי בד רבים ככל האפשר וקצרו רווחים גדולים כאשר הקציר היה ענק ואנשים היו צריכים לבוא אליו כדי לקבל גישה העיתונות) אבל הם נסחרים בבורסה רק מאז 1973 (כאשר CBOE פתח את שעריו).

-> ->

למרות החששות של המשקיעים הלא משכילים, שתי הצהרות אלה נכונות:

• אפשרויות הן כלי סיכון להפחתת הסיכון.
• סוחרים רבים אופציה לאמץ אסטרטגיות מסוכן מאוד באמצעות אפשרויות, למרות העובדה כי אסטרטגיות שמרניות הרבה יותר זמינים.

טיפים: כיצד להשתמש באפשרויות בצורה יעילה עם סיכון מוגבל

-> ->

1. אל תהיה חמדן. להיות מוכנים עמדות שבו פוטנציאל הרווח מוגבל, ולא בלתי מוגבל. לאמץ אסטרטגיות שבהן הפסדים ממוסים - מניעת אסון פיננסי - ובהסתברות גבוהה להצלחה. סוחרים שוורים יכולים למכור מחוץ לכסף את הממרחים לשים. סוחרים דוביים יכולים למכור את המשווקים מחוץ לכסף. בכל תרחיש, לא מוכרים ממרחים עם פרמיה זעירה. מכירת אופציות עירום מציבה את המוכר בסיכון של הפסד גדול. זכור כי השווקים עושים דברים בלתי צפויים מדי פעם, וחשוב לתרגל ניהול סיכונים תקין על ידי הימנעות עמדות בעלות שיכול - לא משנה כמה בלתי סביר - לפוצץ את החשבון שלך. הערה: מקובל למכור אופציות מכר עירום אם מתקיימים שני תנאים: (א) אתה רוצה להחזיק מניות של המניה הבסיסית, גם אם המחיר צולל מתחת מחיר השביתה ; (ב) יש לך מספיק מזומנים בחשבון שלך לקנות מניות אלה, אם אתה על אלה מעמיד.

2. להבין כי השימוש באופציות כמו כרטיסי מיני לוטו הוא הצעה לאבד כסף. זה מובן כי אתה רוצה לחלום חלומות גדולים. עם זאת, כאשר הנחת הכסף שלך בסיכון (כל מסחר מגיע עם קצת סיכון), חשוב לסוחרים לשקול את ההסתברות להרוויח רווח , ולא רק את הגודל של הרווח הפוטנציאלי. אל תהפכו את ההרגל לקניית אופציות זולות, נמוכות, של דלתא . בטח זה מפתה לקנות אופציה עבור $ 10 או $ 20 כאשר יש סיכוי של הבקיע 10-bagger (כלומר, להרוויח 10 פעמים את עלות האופציה), אבל אפשרויות אלה יש סיכוי קטן מאוד לבצע כפי שאתה מקווה. אתה יכול להאמין כי מחיר של מלאי מסוים יש סיכוי טוב לעלות מ $ 44 ל $ 57 בחודשים הקרובים, אבל זה ציפייה מאוד מציאותי (אלא אם כן יש לך מידע פנימי - ובמקרה זה הוא נגד החוק לרכישת אופציות). רכישת שיחות עם $ 55 מחיר מחיר השביתה הוא פשוט טיפשי כי אופציות כאלה נוטים לפוג ערך.בטח ההפסד הוא קטן, אבל הסיכויים להרוויח כסף עם אסטרטגיה זו הם אפילו קטנים יותר. השתמש באפשרויות כדי להפחית את הסיכון הכרוך בהחזקת מלאי. אם אתה הבעלים של המניות, כמו רוב המשקיעים לעשות, אתה יכול להשתמש אסטרטגיות אפשרות לצמצם את ההפסד שלך אם מחיר המניה יורד.
   אסטרטגיה אחת (

3. מכסת קריאה מכוסה
   ) מספקת רק כמות קטנה של הגנה, אך בטווח הארוך הוצגה כדי להשיג ביצועים טובים יותר מאסטרטגיית רכישת המניות וההחזקה. אסטרטגיה זו מגיעה עם פוטנציאל פוטנציאל רווח מתאים למשקיעים אשר מחפשים צמיחה מתמשכת, לטווח ארוך, ולא אלה שרוצים למצוא מניות שמחירן יכול להכפיל במהירות רבה. האטרקטיביות של שיטה זו היא שהיא מגדילה את הסיכוי להרוויח רווח בהשוואה לקנות פשוט להחזיק. אסטרטגיה אחרת עולה כסף ומקשה על כל רווח - אלא אם כן שוק המניות חזק. עם זאת, שיטה זו אטרקטיבית למשקיעים שמרניים משום שהיא מספקת הגנה מלאה מפני אסון כאשר מחיר המניה נופל. אסטרטגיה זו כרוכה ברכישת אופציות מכר (מגן) כאשר אתה כבר הבעלים של המניה. ישנן אסטרטגיות נוספות המאפשרות למשקיעים בשוק המניות להשתתף בשווקים שורי ודובי עם סיכון מוגבל, אבל אם אתה מבין את היסודות של איך ולמה הרעיונות מעל העבודה, אז אתה תהיה ממוקם היטב להמשיך את החינוך אפשרויות וללמוד שיטות השקעה אחרות.