5 סיבות כל משקיע צריך לעקוב אחר נפט גולמי

נפט גולמי הוא כנראה הסחורה כי המשקיעים ברחבי העולם לצפות מקרוב. העולם דורש אנרגיה, הנפט הגולמי הוא הכרח בכל מדינה ברחבי העולם. שמן הוא חומר הגלם אשר הופך דלק, שמן לחימום, דלק סילוני, סולר, ומוצרים רבים אחרים כאשר הוא עובר תהליך זיקוק.

שמן הוא מצרך פוליטי מאוד; המחיר שלה יכול לעשות או לשבור ממשלות ברחבי העולם.

בעת הפקת מדינות לעודד כאשר המחיר הוא גבוה, הצרכנים נהנים ממחירים נמוכים. הפוליטיקה של הנפט מורכבת כמו המבנה של שוק הנפט שגורם למחיר לנוע ולמטה.

לפני 2004, NYMEX הנפט הגולמי עתיד לא נסחרת מעל 41 $. 15. בשנת 2008 הוא הגיע לשיאים בכל הזמנים של 147 $. 27 היה מעל 100 $ לחבית בחודש יוני 2014 לפני אספקה ​​מסיבית של פצלי שמן בצפון אמריקה גרמה למחיר לנוע. מחירים גבוהים יותר גרמו ייצור חדש לבוא לשוק כפי שהיא יוצרת את הסביבה עבור נפט יקר יותר של מיצוי מן הקרום של כדור הארץ. בסוף אוקטובר 2016, מחיר הנפט נסחר סביב 50 דולר לחבית, מעל המחיר ההיסטורי לפני 2004.

- יותר מ -50% משמן הנפט בעולם נמצאים באזור הפוליטי הסוער ביותר בעולם, המזרח התיכון. המדינה עם עתודות הגדולות ביותר היא מדינה אחרת כי היה פחות יציב, ונצואלה.

ארצות הברית ורוסיה הן מפיקות גדולות של נפט עם עתודות משמעותיות. עם זאת, רוב ייצור הנפט בעולם מגיע חברי קרטל הנפט הבינלאומי, OPEC.

למחיר הנפט הגולמי יש השפעה עצומה על שווקים אחרים בכל סוגי הנכסים. זה לוקח אנרגיה כדי לייצר את רוב הסחורות.

לכן, שמן הוא עלות של פריט נמכר במחיר הייצור של חומרי גלם אחרים. רבות מהחברות הנסחרות בשוקי המניות בעולם הן יצרניות או צרכניות נפט והן קשורות באופן כלשהו לתעשיית הנפט. הקשר בין מחיר מצרך האנרגיה לבין חברות חיפושי נפט והפקה, חברות נפט, חברות זיקוק נפט הוא ישיר. כשזה מגיע לצרכנים, מחיר הנפט הופך להיות קלט עלות קריטית עבור יצרנים ועסקים אחרים הדורשים אנרגיה בעסק היומי שלהם.

מטבעות יש מערכת יחסים בריאה עם מחיר הנפט. מכיוון שהדולר הוא מטבע העתודות של העולם ומנגנון התמחור לנפט בכל רחבי העולם, דולר חזק ויציב נוטה לגרום למחיר של מצרך האנרגיה לנוע, ודולר חלש עושה בדיוק את ההפך. המטבעות של מדינות שהן יצרניות נפט נוטות להתחזק כאשר הנפט נע גבוה יותר עם גידול בהכנסות.

לבסוף, מוצרי הכנסה קבועים יכולים לנוע עם מחיר הנפט הגולמי גם כן. האינפלציה משפיעה על מחירי האג"ח והאנרגיה יכולה להיות הבולטת משמעותית בלחצים האינפלציוניים. ריבית גבוהה יותר נוטה לגרום להורדת מחירי הנפט ככל שעלות המלאי עולה.

5 סיבות כל משקיע צריך לעקוב אחר מחירי הנפט הגולמי

יש חמש סיבות חשובות מדוע כל משקיע צריך לפקח על מחיר הנפט הגולמי גם אם הם לא סחר או להשקיע בסחורה.

סיבה אחת: פוליטיקה

רוב הייצור בעלות נמוכה של העולם הוא בחלק האזורים הכי מאתגר מבחינה פוליטית של העולם. יותר מ -50% מהעתודות נמצאות במזרח התיכון. לוונצואלה יש את הרזרבות הגדולות ביותר בעולם של מצרך האנרגיה. בנוסף, ברוסיה יש עתודות נפט מוכחות וסתברותיות. הפוליטיקה של נפט גולמי הייתה סיבה חשובה לתנודתיות המחירים במהלך העשורים האחרונים. בשנות ה -70 המאוחרות, קווי הדלק בארצות הברית היו בגלל שינויים פוליטיים במזרח התיכון, כלומר באיראן במהלך המהפכה האסלאמית. לאחרונה, בשנת 2010, האביב הערבי שינו את השינוי הפוליטי במדינות רבות במזרח התיכון, וכתוצאה מכך חששות שייפגעו אספקה ​​או נתיבים לוגיסטיים.

OPEC, ארגון המדינות המייצאות נפט, הוא ארגון סחר המשמש קרטל. החברות מתמקדת בהשגת המחיר היציב הגבוה ביותר האפשרי לנפט לטובת המדינות המייצרות ואלה העוסקות בהשקעות הון במגזרי חיפוש, ייצור, שירותי נפט וזיקוק בעסקי הנפט בעולם.

השורה התחתונה היא כי אנרגיה היא מצרך בסיסי אשר כוחות מדינות ברחבי העולם. ההנהגה של המדינות המייצרות תלויה בהכנסות הנפט בעוד מדינות הצריכה מסתמכות על זרימת הנפט כדי לעמוד בדרישות האנרגיה. כל הגורמים הללו הופכים את הנפט הגולמי לסחורה פוליטית גבוהה, ושינויים במחיר הסחורות האנרגטיות ישפיעו על תיקי המשקיעים.

סיבה שנייה: כלכלה

כל הסחורות הן חיות כלכליות, ושמן אינו יוצא מן הכלל. מחיר הנפט נוטה להגדיל לרמה שבה ייצור בעלות גבוהה יותר יפגשו את כל הביקוש ו stockpiles לעלות. כאשר יתר על המידה מתפתח במחירים גבוהים, הביקוש נוטה ליפול וגרם למחיר שיא ולהעביר את התחתונה. כמו ירידות המחירים, הייצור יקטן. בסופו של דבר, הנפט ייפול למחיר שבו המלאים מתחילים לרדת והביקוש עולה. מאז הייצור הוא נמוך יותר במחירים נמוכים יותר, טפסים התחתון ואת מחזור מתחיל שוב. התיאוריה הכלכלית הקלאסית פועלת בנפט גולמי ובכל שוקי חומרי הגלם.

בתור סחורה בכל מקום, מחיר הנפט יש השפעות חשובות על כל סוגי הנכסים האחרים. בסחורות, הייצור של מתכות, מינרלים, מוצרים חקלאיים וחומרי גלם אחרים תלויים באספקת חשמל לייצור. שמן הוא לעתים קרובות עלות קלט קריטית בייצור של סחורות אחרות; ולכן מחיר זה משפיע על מחירי חומרי גלם אחרים.בשוקי המניות, יש כל כך הרבה חברות נפט הקשורות המרכיבות את היקום העצום של המניות, כך מחיר הנפט הרועם תורם לרווחי החברות בשוק הדוב בסחורה האנרגיה תביא לירידה ברווחים. מדדי המניות העיקריים נוטים להתאם למחיר הנפט. לבסוף, שמן גבוה יכול להיות אינפלציוני. שיעור האינפלציה הוא אחד הקובעים העיקריים של הכנסה קבועה או מחירי החוב.

כשמדובר בנוף הכלכלי העולמי, מחיר הנפט הגולמי הוא משתנה משמעותי.

סיבה שלוש: טכנולוגיה

הטכנולוגיה משחקת תפקיד מרכזי כשמדובר במחיר של נפט גולמי. כאשר מחיר הנפט גבוה, הביקוש למכוניות המשתמשות פחות בנזין עולה. במהלך השנים האחרונות, הטכנולוגיה התייחסה מחירי הנפט מעל $ 100 רמת כמו מכוניות היברידיות חדשות חשמליות הפך פופולרי יותר. בנוסף, עלייה בשמן הסקה ומחירי מוצרים אחרים נוטה לגרום להשקעה בטכנולוגיות חדשות בתחום האנרגיה, כגון מקורות אנרגיה סולארית, רוח והידרואלקטרית.

הטכנולוגיה מגיבה לכלכלת הנפט. כאשר מחיר הנפט יורד, המכירות של מכוניות כי צורכים יותר דלק כמו SUVs וגזלים אחרים נוטים להגדיל. בנוסף, כאשר מחיר הנפט נע נמוך יותר, ההתקדמות הטכנולוגית בקידוח והפקת יכולה להוריד מחירים. כאשר מחיר הנפט ירד באופן תלול מ 2014-2016, זה נפל מתחת עלות הייצור באזורים רבים בייצור של ארצות הברית. אופקיים אופקיים החליפו אסדות אנכיות ויעילות תפוקה משופרת, והפחיתו את עלויות הייצור הכוללות מה שהופך את הנפט הגולמי של צפון אמריקה לתחרותי יותר בהשוואה ליצרניות בעלות נמוכה יותר. בעוד המספר הכולל של אסדות בפעולה ירד, אלה נותרו מיוצר יותר שמן בעלות נמוכה יותר. כפי שניתן לראות, יש זווית טכנולוגית משמעותית נפט גולמי ופיתוח של טכנולוגיות חדשות יכול לשנות את המשוואה הבסיסית של נפט גולמי ושאר חומרי גלם חומרי בזמנים.

סיבה ארבע: הזדמנות

שוק הנפט הגולמי יש היסטוריה ארוכה של יצירת הזדמנות. הכלכלות של טקסס ואוקלהומה, הן מדינות קריטיות לייצור נפט בארה"ב, עברו באופן מסורתי תקופות של שגשוג ופריסה עם שינויים במחיר הנפט. תנודתיות הנפט יוצרת הזדמנויות עבור עסקים רבים אחרים במדינות אלה כאשר חלה עלייה במחיר של מצרך האנרגיה. במהלך שורי השווקים, העובדים נהרו לאזורים אלה גורם המחירים בשוקי הנדל"ן המקומי להעריך. לעומת זאת, לשווקי הדובים הייתה השפעה הפוכה. טקסס אוקלהומה הם מיקרוקוסמוס של מה קורה ברחבי העולם באזורים עשירים עתודות הנפט יש את הטכנולוגיה כדי לחלץ את מצרך האנרגיה מן הארץ.

כאשר מחיר הנפט נופל, הוא גם מציג כמה אזורים של העולם עם הזדמנויות צמיחה. על בסיס מיקרו-כלכלי, הנפט נמוך פירושו פחות אנרגיה חשבונות עבור הצרכנים ועוד הכנסה פנויה להוצאות. עלויות האנרגיה הנמוכות יותר גורמות גם לירידה בעלויות הייצור בענף היצר, ובכך להגדיל את שולי הרווח עבור חלק מהחברות.

מחיר נפט גבוה או נמוך יותר יכול ליצור הזדמנויות עבור מגזרים שונים של הכלכלה ברחבי העולם. אנו חשים את ההשפעות של אפשרויות אלה או שינויים ישירות בתיקי ההשקעות שלנו.

סיבה חמש: השירות

השירות של נפט גולמי יכול לשנות החלטות עסקיות עבור חברות רבות ובכך להשפיע על מחירי המניות. לדוגמה, מחיר נפט נמוך יותר יכול לעודד יצרנית של מוצר לשכור עובדים נוספים, להגדיל את הייצור, ואפילו לחתוך את המחיר של סיים טוב כמו שולי הרווח שלהם גדל. לחילופין, מחיר נפט גבוה יותר עלול לגרום ליצרן אותו להגדיל מחירים ולקצץ בצוות הקיים.

מחיר הנפט הגולמי הוא אחד המשתנים החשובים ביותר עבור חברות רבות הנסחרות בבורסה. לכן, מכיוון שחברות אלה מתבוננות במחיר של מצרך האנרגיה ולעתים משנות את תוכניות העסקים העסקיות כדי לשקף שינויים במחיר הנפט, על כל המשקיעים לפקוח עין על מצרך זה. הצלחה כמשקיע תלויה בפרשנות ובצפי לשינויים במגמות המקרו והמיקרו-כלכליות. כשמדובר במחיר הנפט הגולמי, הסחורה הנדיבה ביותר יכולה לשנות את הדפוסים האלה, וכל משקיע צריך לפקח על נפט גולמי ולהבין את הגורמים שיניעו את המחיר.