נוסחאות יחסים פיננסיים עבור דוח הרווח

מזל טוב! למדת כיצד לנתח דוח הכנסה! עכשיו, אני רוצה לדבר על יחסים פיננסיים וחישובים. בזמן שאתה כבר יודע כי יחסים פיננסיים חשובים, ואתה כבר למדו כיצד לחשב יחסים פיננסיים שונים רבים מן ההכנסה לפי נקודה זו בשיעור ההשקעה, רציתי ליצור גיליון סיכום קל לעיון לך לשמור . בדרך זו, בכל פעם שאתה עובד בדרך שלך באמצעות הדוחות הכספיים של החברה ואתה מקבל את דוח הרווח, אתה יכול להתחיל לעשות את החישובים בעצמך על ידי כך כתוב על פיסת נייר או במחברת.

לפני שתתחילו לחבר את רשימת היחסים הפיננסיים שלכם, המלצה אחת שאעשה היא לארגן אותם לפי קטגוריה. בדרך כלל, אני לשבור את היחסים הפיננסיים לחמש קטגוריות שונות כפי שאני מאמין שזה עושה הבנה המטרה שלהם קל יותר עוזר לך למיין את מה שאתה מנסה למדוד בראש שלך; דרך לקבל תמונה גדולה יותר, טובה יותר של האופן שבו המרכיבים השונים מתאימים זה לזה. כפי שאתה לשפר את הכישורים שלך ולהיות מוכר יותר עם חשבונאות כספים, תתחיל לפתח את המסגרת הנפשית שלך.

-> ->

נוסחאות דוח רווחה, חישובים, יחסים פיננסיים

להלן רשימה של הדברים שלמדת בשיעור זה אם בצע את זה צעד אחר צעד.

• מרווח גולמי = רווח גולמי> הכנסות
• מו"פ למכירות = הוצאות מו"פ § הכנסות
• מרווח תפעולי = רווח תפעולי ÷ הכנסה (ידוע גם בשם שולי רווח תפעולי)
• יחס כיסוי ריבית = EBIT ÷ הוצאות ריבית
• רווח נקי נטו = הכנסה נטו (לאחר מסים) ÷ הכנסה

- <->

• תשואה על ההון (ROE) = רווח נקי: הון עצמי ממוצע לתקופה
• מחזור נכסים = הכנסות ➢ נכסים ממוצעים לתקופה
• תשואה על נכסים = שולי רווח נקי * נכס מחזור או רווח נקי - סך הנכסים הממוצע לתקופה

בנוסף, למדת מספר יחסים פיננסיים שדרשו חישובים שנדונו בשיעור השקעה 3: ניתוח מאזן, אשר לא ניתן לבצעו אלא אם כן יש לך גם את דוח הרווח והפסד מולך.

• הון חוזר לדולר של מכירות = הון חוזר <סך הכל מכירות
• מחזור אשראי = מכירות אשראי נטו ÷ ממוצע חובות נטו לתקופה
• מלאי מחזור = עלות סחורות שנמכרו ÷ מלאי ממוצע לתקופה

הכנסות הבעלים

כמובן, יחסים פיננסיים אלה הם רק ההתחלה; מדריך למתחילים לניתוח פיננסי בסיסי. המטרה הסופית היא להגיע לנקודה אתה יכול לחשב משהו המכונה רווח הבעלים. זה מה שאני מחפש בחיים שלי כאשר אני רוכש נכס פרודוקטיבי כמו גם את מה שאני מחפש בחברת ניהול הנכסים שלנו, קנון גרין ושות ', עבור לקוחות פרטיים שרוצים להשקיע לצד המשפחה שלי. מדד זה הוא באמת מנסה לענות על השאלה, "אם אני הבעלים של הנכס הזה, כמה כסף אני יכול לחלץ ממנו לאחר שטיפל הוצאות הדרושות, מסים, ותחזוקה הוצאות הון נדרש לשמור על נפח יחידת יציב מבלי לפגוע בעמדה התחרותית של המפעל? ". כאשר אתה לוקח גישה הרווחים של הבעלים ניתוח הכנסות דוח, אתה צריך את כל שלושת הדוחות הכספיים יחד - מאזן, דוחות רווח והפסד תזרים מזומנים - כמו גם את היכולת הנחה תזרימי מזומנים לעלות עם הערך הנוכחי נטו.

המטרה היא אז לשלם מחיר הוגן או סביר עבור העסק עם דגש כבד על חברות אשר נראה כי הן כמותית ואיכותית יותר באיכות. זה משחק הסיום. זה הפרס האולטימטיבי עבור אנליסט פיננסי, ולמעשה, ניתן להחיל על השקעות נדל"ן וכן מניות.

דף זה הוא חלק של השקעה שיעור 4 - כיצד לקרוא דוח הכנסה. כדי לחזור להתחלה, עיין בתוכן העניינים.